뀨짱과 지니의 소소한 일상

* 매수를 권하는 글이 아님을 미리 밝힙니다. 

* 세이브로, 네이버 금융 등에서 자료를 활용하였습니다.

안녕하세요, 지니입니다.

[유가증권사/보통주/미배당주]인 <코스모화학> 분석입니다.

대표자는 함재경으로 1968.2.12.에 설립하여 1987.7.23.에 유가증권시장에 상장하였습니다.

이산화티타늄(아나타제, 루타일), 폐수처리제 등을 제조 및 판매하는 기업입니다.

매출 비중은 이산화티타늄 93.78%이고, 국내 시장 점유율은 아나타제 이산화티타늄 70%입니다.

국내 유일한 이산화티타늄 제조업체이며, 종속 기업에는 코스모에코켐, 코스모신소재, 코스모촉매가 있습니다.

<"코스모화학" 10단계 분석입니다.>

1. 당기순이익 : 8.1%감소

2. 시가총액 : 2,624억(코스피 423위)

3. PER : -

4. 재무비율

부채비율 : 126.37, 당좌비율 : 59.08, 유보비율 : 125.48

5. CB, BW : 2019년 유상증자, 2020 전환사채

6. 배당금 : X

7. 최대 주주의 지분율 : 정산앤컴퍼니(외 5인) 33%

  8. 매출채권 회전율 : 948.79, 재고자산 회전율 : 758.49

 9. PBR : 1.95

10. 내 생각

한국판 뉴딜정책관련주이면서 테슬라 관련 부품주 중의 하나인 기업입니다.

이산화티타늄(TiO2)의 사용은 광범위한데, 산화력이 매우 크고 거의 모든 용매에 녹지 않는 특징을 갖고 있습니다.

광촉매, 향균제, 자외선 차단제, 식품첨가제, 도료, 반도체 물질이나 태양전지 셀 및 코팅 물질로 쓰입니다.

루타일(rutile)보다 완벽한 백색을 낼 수 있어 제지나 섬유 등에 주로 쓰이는 아나타제(anatase)를 선택해 집중했습니다.

이산화티타늄 글로벌 시장에서 90%를 차지하는 루타일을 공략하는 중국을 피해 틈새시장을 노린 것입니다.

장섬유용 이산화티타늄을 개발한 바 있으며 이를 국산화에 성공하여 수입을 대체한다면 매출 확대와 수익성 개선을 기대할 수 있습니다.

재무개선을 이유로 유상증자를 하고, 2차 전지 시장의 경쟁이 심화하고 있어서 주가 상승을 확신하긴 어렵지만,

생산성 향상과 신제품 개발에 박차를 가하는 것이 긍정적으로 평가되는 <코스모화학>이었습니다.

* 매수를 권하는 글이 아님을 미리 밝힙니다.

* 세이브로, 네이버금융 등에서 자료를 활용하였습니다. 

안녕하세요, 지니입니다.

[유가증권사/보통주/배당주]인 <현대차> 분석입니다.

대표자는 정의선, 이원희, 하언태로 1967.12.29.에 설립하여 1974.6.28.에 유가증권시장에 상장하였습니다.

현대자동차그룹에 속하며 자동차 및 자동차부품을 제조 및 판매하는 완성차 제조업체입니다.

SUV 코나, 제네시스 G80 및 GV80과, 수소전기차(그린카) 넥소 등을 출시했습니다.

우수한 품질과 상품성으로 고급차 라인업을 강화하여 브랜드 가치를 상승시키고 있는 기업입니다.

매출 비중은 차량부문 78%, 금융부문 15.16%, 기타부문 6.84%입니다.

차량부문 시장 점유율은 국내 48.20, 인도 17.30%, 미국 4.2%, 유럽 3.3%, 중국 3.1%입니다.

<"현대차" 10단계 분석입니다.>

1. 당기순이익 : 2019대비 매출액 5.6%증가, 영업이익 4.7%증가, 당기순이익 44.1%감소.

2. 시가총액 : 37조 6,056억(코스피8위)

3. PER : 25.36

 4. 재무비율

부채비율 : 154.71%, 당좌비율 : 46.57, 유보비율 : 4,865.48

5. CB, DW : X

6. 배당금 : 3년간 꾸준히 배당, 배당수익률 2.27%

7. 최대 주주의 지분율 : 현대모비스(외 7인) 29.38%, 국민연금공단 11.61%

8. 매출채권 회전율 : 28.68, 재고자산 회전율 : 9.45

 9. PBR : 0.66

 10. 내 생각

 코로나19로 인해 국내 및 해외 전 시장에 걸쳐 차량부문 판매가 감소하여 자구책을 강구하는 모습입니다.

특히, 비대면 온라인 판매 플랫폼인 ‘클릭 투 바이(Click to Buy)’는 해외에서 뛰어난 실적을 보였습니다.

부채비율이 높은 편인데, 최근 해외 차량 수출에 희소식이 있으니 긍정적으로 봐도 될 것 같습니다.

신차 출시, 지분 투자 및 모셔널(Motional) 자율주행 기술개발 회사 합작법인 등이 이뤄지고 있습니다. 

커지는 전기차 시장에서 테슬라 다음으로 <현대차>가 선호브랜드 2위에 뽑히기도 했습니다.

수소차도 수소충전소 보조금 상한선 폐지로 다중충전기 설치가 가능해지며 힘이 실렸습니다.

지속적으로 자율 주행, 로봇 택시 등 데이터 중심 모빌리티 생태계 혁신을 향해 전진하고 있는 <현대차>였습니다.