뀨짱과 지니의 소소한 일상

* 매수를 권하는 글이 아님을 미리 밝힙니다.

* 세이브로, 다음, 네이버 금융 등에서 자료를 활용하였습니다.

안녕하세요, 지니입니다.

[유가증권사/보통주/배당주]인 <매일유업> 분석입니다.

대표자는 김선희로 2017.5.1.에 인적분할하여 2017.6.5.에 유가증권시장에 상장하였습니다.

낙농품 및 음료 제조·판매·수출입 등을 주요 사업으로 하는 기업입니다.

국내 업계 중 최다인 총 17품목의 특수분유를 운영하고 있고, 프리미엄(락토프리, 유기농, 저온살균)과 저지방 시장을 선도하고 있습니다.

주요 제품으로는 소화가 잘되는 우유, 상하목장 유기농우유, 앱솔루트 명작, 매일바이오, 셀렉스 등이 있습니다.

매출 비중은 유가공 83.09%, 시장 점유율은 음료 16.4%. 저지방 시장 15%, 가공유 13.4%, 백색시유 12.1%입니다.

<"매일유업" 10단계 분석입니다.>

1. 당기순이익 : 19% 증가

2. 시가총액 : 5,200억(코스피 124위)

3. PER : 8.1

4. 재무비율

부채비율 : 67.28, 당좌비율 : 122.78, 유보비율 : 10,334.54 

5. CB, BW : X

6. 배당금 : 1.2%

7. 최대 주주의 지분율 : 김정완(외 14인) 56.35%, 브이아이피자산운용 8%, 국민연금공단 5.08%

8. 매출채권 회전율 : 922.46, 재고자산 회전율 : 1,224.64

9. PBR : 1.29

10. 내 생각

주 소비층인 어린이 인구가 줄면서 성인을 겨냥한 신제품 매출이 꾸준히 증가하고 있습니다.

임영웅, 박세리, 황민현 등 유명인을 광고 모델로 쓰면서 적극적인 마케팅을 하고 있는 모습이 인상적입니다.

건강한 노년을 위한 제품 개발을 위해 2018년 식품업계 최초로 매일사코페니아연구소를 세우고 경희대 의대, 아주대병원 등과 근감소증 예방 연구를 했는데요,

지속적인 품질 업그레이드를 통해 정부로부터 건강기능식품 인증을 받고 출시된 성인영양식 '셀렉스'의 인기가 높습니다. 

1인 가정의 증가와 코로나19 확산에 따른 온라인 수요가 늘면서 늘어난 '구독경제'에 <매일유업> 상하농원도 쌀, 달걀을 정기구독 서비스로 제공하고 있습니다.

하반기에는 원유 가격이 동결되고, 온라인 채널 활용 및 다양한 카테고리의 확장 등으로 인해 긍정적으로 지켜봐도 좋을 것으로 예상되는 <매일유업>이었습니다.